Même si l’idée de préparer sa retraite implique l’anticipation, nous allons découvrir à travers ces outils que vous pourrez toujours trouver une solution, quel que soit l’horizon de votre fin d’activité. En effet, ce qui doit être utile à votre retraite ne peut pas être bloquant ou gênant pendant les années de votre vie active. C’est cette conciliation que vous devez considérer pour toujours être en phase avec votre situation financière, fiscale et civile.
1. Le PER (ancien PERP) / MADELIN RETRAITE
Très similaires dans leur mode de fonctionnement, le PER (Plan Epargne Retraite) et le contrat Madelin s’adressent à des investisseurs différents.
► Le PER
Depuis cette année, l’offre retraite a été simplifiée. Aujourd’hui, nous ne parlons plus de PERP ou de contrat Madelin mais de PER. En effet, l’ensemble des solutions retraite a été regroupé sous le PER. Ainsi, vous n’avez qu’un seul et même contrat qui peut être composé de trois tiroirs : l’épargne retraite individuelle, l’épargne collective et l’épargne catégorielle. Nous allons nous concentrer ici sur la partie individuelle.
Dans cette enveloppe individuelle, nous retrouvons le même fonctionnement que sur l’ancien dispositif avec une partie qui concerne l’ensemble des contribuables et une autre réservée aux professionnels non salariés. Cette enveloppe a pour but de vous permettre de vous constituer un capital en vue de vous préparer un complément de revenus à la retraite. Ainsi, vous aurez deux phases sur votre contrat : la phase d’épargne et la phase de retraite.
Que se passe-t-il pendant la phase d’épargne ? Avant de vous lancer dans la recherche du meilleur PER du marché, il vous faut tout d’abord vérifier votre disponible fiscal. En effet, si vous n’avez pas la possibilité de déduire les versements de votre revenu, le PER perd une partie de son intérêt. Pour trouver cette information, consultez votre avis d’imposition. Vous trouverez cette information dans la partie qui s’appelle “plafond épargne retraite”. Cette donnée vous donne le plafond que vous pouvez déduire de vos revenus ; autrement dit la cotisation optimale que vous pouvez verser sur votre PER. N’oubliez pas que si vous êtes marié ou PACSÉ, vous bénéficiez également du plafond du conjoint.
Pour connaître votre disponible fiscal de l’année, utilisez la formule de calcul suivante : vous bénéficiez de 10% de votre revenu de l’année N-1 auquel vous devez déduire les versements effectués sur vos autres contrats retraite comme les PERCO, les articles 83 et les Madelin retraite. Mais il existe un plafond à ne pas dépasser qui est aujourd’hui de 32 419 € et d’un minimum de 4 052 €.
Chacun consacrera le budget qu’il souhaite pour compléter ses revenus à la retraite. Mais pour que vous puissiez avoir un ordre de grandeur, il est conseillé de consacrer 10% de vos revenus dès l’âge de 40 ans à la préparation de votre retraite.
Il est également possible d’alimenter votre PER en transférant un contrat d’assurance-vie vers ce contrat. Dans ce cadre, l’administration fiscale vous permet en plus de doubler l’exonération sur les plus-values réalisées au-delà de huit ans. Ainsi, vous pouvez être exonéré jusqu’à 9 200 € pour une personne seule et 18 400 € pour un couple marié de plus-values réalisées imposables. Le montant versé pourra être déduit de votre revenu dans la limite des règles décrites précédemment.
Fonctionnement une fois l’âge de la retraite atteint : Il faut attendre d’avoir atteint l’âge de départ à la retraite pour pouvoir profiter de votre capital. Vous aurez ainsi plusieurs possibilités. La première sera le classique : sous forme de rentes. En fonction de la qualité du PER, vous aurez différents types de rentes. Le choix de la rente devra se faire en fonction de votre situation familiale et personnelle. Pour ce type de sortie, la fiscalité sera identique à votre pension retraite.
Mais ce nouveau type de contrat retraite vous donne beaucoup plus de possibilités de sortie. Vous allez pouvoir sortir, par exemple, sous forme de capital en une seule fois ou en plusieurs fois. Mais attention, la fiscalité est à prendre en compte, puisque le capital que vous récupérez est considéré comme du revenu. Pour ceux qui auront fait des versements sans les déduire de leur revenu, vous pourrez profiter de la fiscalité des rentes à titre onéreux. Ainsi vous n’aurez qu’une partie de la rente qui sera fiscalisée en fonction de l’âge que vous avez au jour du premier versement de la rente.
► Le Madelin retraite
Phase de constitution de votre retraite : Le fonctionnement est le même que l’ancienne version. La différence principale est que vous pouvez profiter de l’enveloppe Madelin dans le même contrat que votre PERP. Mais il faut bien sûr exercer une profession non salariée (profession libérale, chef d’entreprise, etc.).
L’enveloppe dont vous disposez n’est également pas la même. Elle se calcule selon la formule suivante : 10% x (bénéfice ou rémunération prélevée par le gérant de 1 à 8 PASS) + 15% (bénéfice ou rémunération-1 PASS). Il faut également déduire de cette enveloppe les versements effectués sur votre PERP.
Fonctionnement une fois l’âge de la retraite atteint : Une fois l’âge de la retraite atteint, vous n’êtes pas obligé de déclencher le versement de votre complément de revenus immédiatement. Une fois que vous décidez de profiter de ce capital, vous avez les mêmes possibilités que sur le PER. Ainsi, vous allez pouvoir récupérer ces liquidités sous forme de capital, par exemple, en une seule ou plusieurs fois. Mais attention, dans ce cadre, vous serez fiscalisé comme si ce versement était un revenu exceptionnel.
L’autre possibilité correspond au versement d’une rente. En fonction de la qualité de votre contrat, vous avez un choix plus ou moins important de rentes allant de la rente simple non réversible à la rente à paliers avec une réversion, par exemple. Le choix du bon type de rentes devra être fait en fonction de votre situation et de vos besoins. Nous vous conseillons de vous rapprocher de votre conseiller en gestion de patrimoine pour faire le bon choix.
2. Le LMNP (loueur meublé non professionnel)
L’investissement en LMNP est une très bonne solution pour se préparer un complément de revenus avec une fiscalité quasi nulle voire inexistante pendant près de 20 ou 30 ans. Cette solution vous permet d’investir dans quatre types de biens : les résidences hôtelières, les résidences de tourisme, les EHPAD, les résidences étudiantes. Je vous déconseille d’investir dans les deux premières qui sont souvent soumises aux aléas économiques et qui subissent encore à l’heure actuelle de grandes difficultés financières.
Pour ce qui est des résidences étudiantes ou des EHPAD, le principe d’investissement est simple. Vous investissez dans une chambre que vous donnez en gestion par l’intermédiaire d’un bail commercial à un gestionnaire qui s’engage à vous payer des loyers que votre chambre soit louée ou non. Mais malgré cette facilité apparente, c’est ici que votre conseiller en gestion de patrimoine aura toute son utilité. En effet, l’emplacement de votre bien est bien sûr un point central de votre investissement, mais la qualité du gestionnaire et du bail qui vous sont proposés l’est encore plus. Ainsi, votre conseiller vérifiera la solidité financière et l’expérience de votre gestionnaire. Il vérifiera également le bail qui vous est proposé, notamment la prise en charge ou non des articles 605 et 606 du code civil.
Le principal avantage de l’investissement en LMNP est la fiscalité qui est appliquée aux revenus produits par votre investissement. Ainsi, vous déclarerez vos revenus dans le cadre de la déclaration des BIC. Mais surtout, vous pourrez bénéficier de la règle de l’amortissement comptable de votre bien. Vous ne serez donc pas imposable sur vos revenus pendant une période de 15 à 30 ans.
3. Investir en démembrement
Pour ceux qui veulent profiter d’un complément de revenu pour leur future retraite, l’investissement en démembrement est l’une des solutions les plus adaptées. Le principe est que vous deveniez propriétaire de parts de SCPI, par exemple, ou d’un bien en nue-propriété et qu’un autre investisseur bénéficie de l’usufruit. Pendant toute la durée du démembrement, vous ne touchez aucun loyer, c’est en effet l’usufruitier qui bénéficie de ces loyers. Vous ne supportez donc pas de fiscalité sur le revenu supplémentaire ni de prélèvements sociaux. Pour les clients assujettis à l’ISF, le montant de cet investissement viendra également en déduction de l’assiette imposable, puisque c’est l’usufruitier qui supporte l’imposition patrimoniale.
L’acquisition en nue-propriété vous permet ainsi d’acquérir, pour un budget équivalent, un plus grand nombre de parts de SCPI ou un bien de valeur supérieure. En effet, vous bénéficiez d’une décote sur la valeur des parts ou du bien.
Grâce à cet effet de levier, vous pourrez bénéficier de revenus complémentaires plus importants à terme. Une fois la période de démembrement écoulée, vous récupérez automatiquement la pleine propriété de votre bien ainsi que les loyers qui y sont associés. Il faut également noter que pendant toute la durée du démembrement vous ne supportez aucun frais.
4. PEA
Le PEA est une solution souvent oubliée, pourtant il permet de bénéficier d’avantages conséquents dans la création de revenus complémentaires à long terme (plus de 8 ans). Il n’est certes pas adapté à tous les investisseurs car il implique d’être investi sur les marchés financiers. Mais contrairement aux PEA bancaires qui vous proposent de jouer aux apprentis traders, nous vous conseillons d’investir sur un PEA assurance-vie. Ainsi, votre conseiller en gestion de patrimoine mettra en place une convention de gestion avec des investissements en OPCM qui vous permettront de suivre des tendances boursières et non d’être tributaire de la performance d’une entreprise précise.
La fiscalité du PEA est un grand avantage en matière de retraite. En effet, pendant toute la phase de constitution, vous ne subissez pas de fiscalité sur les gains que vous engendrez. Mais il y a mieux : une fois la maturité fiscale atteinte (au-delà de la 8e année), vous pouvez récupérer vos gains sans aucune fiscalité, soit sous forme de rentes, soit sous forme de rachats partiels programmés. Le calcul de votre complément de revenu peut être effectué avec votre conseiller en fonction de vos besoins.
Un petit conseil tout de même pour éviter les désillusions : pensez à désensibiliser votre contrat des lignes trop dynamiques. Si vous comptez sur cette enveloppe pour vous assurer un complément de revenus, il vous faut de la stabilité. Avoir un conseiller attentif à vos projets doit sécuriser vos avoirs lorsque leur utilisation pointe le bout de son nez.
5. Assurance-vie
L’assurance-vie, placement préféré des Français, est une magnifique “boîte à outils”. Principalement utilisée pour transmettre un capital exonéré de droits de succession ou pour le faire fructifier, elle peut également être un outil de préparation à la retraite.
En effet, sa disponibilité et les avantages fiscaux dont elle dispose peuvent répondre à une problématique de constitution de futures rentes. Ainsi, en épargnant sur votre contrat, vous vous constituerez un capital qui vous permettra d’aborder sereinement votre retraite. Une fois l’âge de la retraite atteint, vous disposez de votre épargne sous différentes formes. Vous pouvez disposer de l’intégralité pour l’investir sur un autre support à ce moment-là (immobilier par exemple). Vous pouvez également demander à effectuer des rachats partiels avec consommation du capital ou en conservant votre capital. Il faudra alors vous adresser à votre conseiller pour qu’il calcule les montants des rachats que vous pouvez effectuer et l’impact sur votre fiscalité.
La dernière solution est la possibilité de sortir de votre contrat sous forme de rentes viagères avec l’application de la fiscalité des rentes à titre onéreux sur les montants qui vous sont versés.
Et bien sûr, vous conservez l’un des avantages certains de l’assurance-vie qui est l’exonération des droits de succession à hauteur de 152 500 € par bénéficiaire. D’où l’intérêt de l’ouvrir avant vos 70 ans ! Faire cette ouverture avant la retraite va dans le sens de votre protection financière, civile et fiscale. Certes, elle peut servir pour un complément de revenus ou percevoir un capital. Mais cela veut dire que vous préparez déjà l’étape d’après : la dépendance et la transmission. Et il vous faut toujours avoir un coup d’avance pour éviter de devoir tout chambouler… surtout à un âge avancé. Car passé vos 71 ans, l’argument fiscal de transmission se réduit à 30 500 €.
En résumé, l’assurance-vie a un intérêt à tout moment de votre vie. Et c’est pour cela qu’il semble inconcevable de ne pas l’intégrer dans votre stratégie. Nous avons vu que ces contrats seront de très bons compléments de complément de revenus. Imaginez que vous avez besoin sur un laps de temps de 100 €/mois supplémentaires pour x raisons. Faites un rachat programmé avec un arrêt au moment opportun.
En conclusion, nous avons vu au travers de ce guide qu’il existe à la fois des solutions financières et immobilières pour préparer sa retraite. Selon vos préférences et votre profil d’investisseur, vous pourrez bénéficier des avantages de chaque solution. Il est conseillé de diversifier vos supports et de cumuler plusieurs classes d’actifs pour une préparation à la retraite optimale.
