Le plan d’épargne en actions (PEA) est une excellente option pour investir en bourse. Dans cet article, nous vous présentons tout ce que vous devez savoir pour bien démarrer : comment choisir le meilleur PEA, comment passer un ordre, et comprendre la fiscalité associée.
Le fonctionnement du PEA et le choix du meilleur PEA
Le PEA est une enveloppe fiscale très intéressante qui permet d’investir dans un large éventail de titres d’entreprises françaises et européennes. C’est encore plus avantageux lorsque l’on sélectionne les meilleurs PEA. Vous pouvez même investir à l’international grâce aux fonds indiciels (trackers), mais nous y reviendrons plus tard.
Au-delà des avantages fiscaux communs à tous les PEA, les meilleurs PEA offrent des avantages supplémentaires. Vous souhaitez consulter notre comparatif des meilleurs PEA ? Cliquez ici pour en savoir plus.
Il est important de noter que chaque personne majeure ne peut détenir qu’un seul PEA. Cependant, il est possible de transférer votre PEA vers une institution plus compétitive tout en conservant son ancienneté fiscale.
L’ouverture d’un PEA est réservée aux personnes domiciliées fiscalement en France. Ne attendez pas de partir à l’étranger pour ouvrir un PEA. Une fois à l’étranger, vous pouvez conserver votre PEA.
Le montant maximum des contributions est limité à 150 000 €. Cependant, il n’y a pas de limite sur le montant total du portefeuille. Par conséquent, il est possible d’avoir plusieurs millions d’euros sur votre PEA si vous réalisez d’importantes plus-values sur les titres détenus.
Il est préférable de privilégier le PEA plutôt que le compte-titres ordinaire (CTO) pour loger tous les produits éligibles dans cette enveloppe. Bien sûr, le CTO peut être utilisé pour investir dans des actions américaines, des matières premières, des obligations ou pour les expatriés, par exemple.
Il est également bon de savoir que la loi PACTE permet désormais aux enfants de 18 à 25 ans rattachés au foyer fiscal de leurs parents de détenir un PEA. Il s’agit d’un “PEA jeune” limité à 20 000 € de versements, qui sera transformé en PEA “classique” à l’âge de 25 ans.
De quoi est composé le PEA ? Deux compartiments distincts
Le PEA est composé de deux compartiments :
Un compte en espèces : c’est là que votre argent est placé lorsque vous effectuez un versement sur votre PEA. Le compte en espèces permet le transfert des fonds lors des opérations d’achat ou de vente, le paiement des dividendes éventuels et le prélèvement des frais d’exécution des ordres. Il n’y a aucun risque tant que l’argent reste dans cette poche, mais il n’y a pas de rendement non plus, car il s’agit de votre argent en attente d’investissement.
Un portefeuille d’actions : c’est ici que sont logées les actions et les fonds dans lesquels vous avez investi. Lorsque vous ouvrez un PEA, le portefeuille est vide tant que vous n’investissez pas. Ce portefeuille est également appelé le “portif” dans le langage courant, car il constitue le cœur du PEA. En pratique, votre portefeuille sera composé de plusieurs ” lignes ” en fonction de vos investissements. Par exemple, votre portefeuille peut inclure des actions LVMH, des actions Sanofi, des parts d’un fonds d’investissement, un tracker World, etc.
Beaucoup d’investisseurs craignent que la vente d’actions entraîne la fermeture de leur PEA. Cependant, ce n’est pas le cas. Concrètement, si vous achetez ou vendez des actions, votre argent circule entre le portefeuille d’actions et le compte en espèces du PEA. En revanche, pour sortir du PEA, vous devez effectuer un virement sortant. Il est important de noter que tout retrait du PEA (par virement sortant) avant 5 ans entraînera la clôture du PEA. Après 5 ans, il est possible de retirer des fonds sans fermer le PEA et de verser à nouveau ultérieurement.
Un large choix de titres éligibles
Le PEA est principalement utilisé pour investir dans des actions françaises et européennes en direct (comme Sanofi, LVMH, Total, Vinci, Air Liquide, etc.) et dans des fonds comportant au moins 75% d’actions européennes.
Mais ce n’est pas tout ! Vous pouvez également y investir dans des trackers mondiaux éligibles au PEA (y compris des ETF émergents, le S&P500, le Nasdaq, etc.)
Démarrer avec le PEA : comment acheter des actions ?
Investir sur les marchés peut sembler intimidant au départ, mais une fois cette appréhension surmontée, il n’y a aucune difficulté.
Vous pouvez ouvrir un PEA avec un dépôt initial minimal, par exemple 100 €, chez un bon courtier en bourse comme Fortuneo. Une fois le compte ouvert (cela prend généralement quelques jours), vous découvrirez l’interface web du courtier. Vous pourrez alors voir les 100 € non investis dans le compte en espèces du PEA et vous serez prêt à investir.
Ensuite, vous pouvez investir à tout moment dans des actions. Par exemple, si vous souhaitez acheter un tracker World comme l’”EWLD”, vous devrez comprendre comment passer un ordre d’achat. Le principe est simple, nous vous l’expliquons étape par étape.
Comment passer un ordre d’achat d’actions ?
Voici les étapes principales à suivre pour passer un ordre d’achat (le principe est le même pour une vente) avec Fortuneo :
Sélectionnez l’action que vous souhaitez acheter : entrez le nom de l’action, le code ISIN ou directement “EWLD” dans notre exemple pour le tracker Lyxor World.
Choisissez l’option “achat”.
Sélectionnez le mode de règlement : au comptant. L’autre option est le SRD (Service de Règlement Différé), mais il est plus risqué d’utiliser l’effet de levier.
Déterminez la quantité d’actions souhaitée. Dans notre exemple, nous avons choisi d’acheter 25 EWLD. Le prix est de 16,549 €, soit une estimation de l’ordre à 413,725 €. Assurez-vous que le montant total de l’ordre ne dépasse pas la somme disponible sur votre compte en espèces du PEA. Il est généralement recommandé de conserver un minimum de 60 € sur votre compte en espèces.
Choisissez le type d’ordre pour fixer le prix d’achat : soit vous achetez au cours du marché, auquel cas votre ordre sera exécuté au meilleur prix proposé dans le carnet d’ordres. Soit vous pouvez fixer un prix plafond auquel vous êtes prêt à acheter l’action, par exemple 16 €. Cela s’appelle un “ordre à cours limité”. Si le prix est inférieur à celui du carnet d’ordres, vous ne serez pas servi, à moins que le cours ne baisse et que vous trouviez une offre de vente inférieure ou égale à votre prix. Dans cet exemple, nous choisirons un ordre au marché.
Après l’exécution de l’ordre, les frais correspondants seront déduits (il n’y a pas de frais tant que l’ordre n’est pas exécuté). Vous verrez alors la ligne du tracker apparaître dans votre portefeuille, avec sa valeur évoluant chaque jour. Vous pouvez ensuite approvisionner votre compte en espèces du PEA par virement en fonction de vos possibilités et des opportunités, pour renforcer vos investissements sur les marchés quand vous le souhaitez. Pensez à investir progressivement, la méthode DCA (Dollar-Cost Averaging) est recommandée.
Le choix du meilleur PEA
Quel est le meilleur PEA pour vos besoins ? La plupart des banques en ligne proposent un PEA, mais il existe également des courtiers spécialisés dans la gestion des PEA et des comptes-titres ordinaires, offrant de très bons services et tarifs.
Les critères pour choisir le meilleur PEA
Nous avons sélectionné les meilleurs PEA en fonction des critères suivants :
- Une interface simple, fonctionnelle et agréable.
- L’accès aux marchés souhaités.
- Pas de droits de garde ni de frais d’inactivité.
- Des frais de transaction raisonnables.
Parmi les courtiers que nous recommandons, Fortuneo et Bourse Direct se démarquent par leurs tarifs compétitifs et leur excellent service client. BforBank est également une excellente option pour certains profils d’investisseurs.
Votre choix dépendra de vos besoins personnels. Si vous préférez tout centraliser dans votre banque en ligne, vous pouvez ouvrir un PEA chez elle. Fortuneo est un excellent choix, offrant des tarifs compétitifs et un service client réactif. Si vous souhaitez optimiser les frais de transaction, vous pouvez vous tourner vers un courtier spécialisé comme Bourse Direct. Boursorama est une option envisageable si vous préférez une interface complète, bien que ses frais soient plus élevés que ceux de Fortuneo et Boursedirect pour tous les ordres, quelle que soit leur taille.
Pour en savoir plus sur les courtiers que nous recommandons, consultez notre comparatif des meilleurs PEA.
Le PEA en gestion pilotée
Si vous préférez déléguer la gestion de votre portefeuille à un professionnel, vous pouvez opter pour un PEA en gestion pilotée. Cependant, notez que cela entraîne des frais de gestion annuels, généralement autour de 1,60 % du montant investi. Yomoni offre la meilleure gestion pilotée selon nos critères, avec une allocation exclusive en trackers qui offre de bonnes performances sur le long terme.
Transférer son PEA vers un courtier plus compétitif
N’hésitez pas à comparer les coûts entre les différents courtiers. Si vous avez déjà un PEA, il est tout à fait possible de le transférer vers une autre institution proposant des tarifs plus avantageux.
Le processus de transfert est simple : vous devez entamer les démarches auprès de la nouvelle institution, qui se chargera ensuite de contacter l’ancienne pour effectuer le transfert. Veuillez noter que des frais de transfert peuvent être facturés par la banque perdante, mais ils sont souvent remboursés par la banque qui récupère la gestion du PEA.
Pour en savoir plus sur le transfert du PEA, consultez notre article dédié.
La fiscalité avantageuse du PEA
En matière de placements financiers, le PEA est réputé être le dispositif fiscal le plus intéressant en France, tout comme l’assurance-vie.
L’effet boule de neige garanti !
Il est important de souligner que l’imposition ne s’applique que lorsque l’argent sort de l’enveloppe du PEA, par exemple par un virement vers votre compte courant. Avant cela, il n’y a rien à déclarer aux impôts, même lorsque vous vendez des actions avec une plus-value. Vous pouvez donc réinvestir 100% de vos plus-values et dividendes, ce qui permet d’obtenir un effet boule de neige.
La loi PEA permet à vos investissements de bénéficier d’un traitement fiscal avantageux, avec une imposition réduite à la sortie du PEA.
Les prélèvements sociaux et les impôts ne sont prélevés que sur les gains et uniquement lors des retraits. Tout au long de la vie du PEA, vous n’avez pas à déclarer les dividendes ni à payer d’impôt sur la plus-value lorsque vous vendez des actions, car l’imposition est différée jusqu’à la sortie du PEA.
Les prélèvements sociaux sont dus sur les plus-values réalisées en cas de retrait avant 5 ans du PEA. Après 5 ans, les retraits du PEA sont exonérés d’impôt sur le revenu.
La loi PACTE a également introduit un assouplissement du PEA en permettant des retraits sans clôture du PEA pour les PEA de plus de 5 ans.
Les dividendes peuvent être pleinement réinvestis
Les dividendes des actions détenues dans le PEA peuvent être réinvestis intégralement dans le PEA. Dans certains cas, les dividendes sont versés sur le compte en espèces du PEA. Cela dépend également des fonds et des trackers détenus dans le PEA.
Il est important de retenir que les dividendes versés dans le PEA ne sont pas soumis à l’impôt sur le revenu ni aux prélèvements sociaux tant qu’ils restent dans l’enveloppe du PEA.
Le PEA-PME
En plus du PEA, il est possible d’ouvrir un PEA-PME pour investir dans des PME européennes. Le plafond de versement est de 75 000 €, en plus des 150 000 € du PEA.
Astuce : vous pouvez ouvrir votre PEA-PME chez Bourse Direct et votre PEA chez Fortuneo (ou vice versa) pour avoir deux sélections de fonds complémentaires. C’est intéressant, car certains fonds n’ont pas de frais de courtage, ni de frais d’entrée ou de sortie.
Bien investir sur PEA
Investir en bourse n’est pas un jeu, il est important d’adopter une approche prudente. Pour limiter les risques et optimiser la performance, voici quelques bonnes pratiques :
- Choisissez un bon PEA avec des frais raisonnables.
- Adoptez une approche de long terme, car les actions progressent en moyenne de 7% par an sur le long terme.
- Diversifiez votre portefeuille. Ne vous contentez pas de diversifier sur une dizaine d’actions européennes au hasard. Optez pour une diversification mondiale sur des centaines d’actions, ce qui peut être facilement réalisé avec un tracker World éligible au PEA.
Pour en savoir plus sur les bonnes pratiques d’investissement en bourse, consultez notre guide.
Questions fréquentes : l’essentiel à retenir
Dans cette dernière partie de l’article, nous répondons aux questions fréquentes que vous pourriez vous poser. Voici un récapitulatif des points essentiels à retenir.
