Investir dans une SCPI (Société Civile de Placement Immobilier) présente de nombreux avantages. Ces sociétés, créées et gérées par des professionnels, offrent différentes opportunités pour les investisseurs.
Les avantages de l’investissement en SCPI
La principale motivation pour investir dans une SCPI est de bénéficier d’un revenu complémentaire immédiat ou à la retraite. En achetant des parts de SCPI, vous pouvez diversifier vos placements et améliorer le rendement de votre contrat d’assurance-vie.
En investissant dans une SCPI, vous bénéficiez également de la mutualisation des risques. Plus la SCPI possède de biens immobiliers, plus les risques locatifs sont réduits. Votre épargne est également en sécurité, car les actifs sont conservés chez un dépositaire et sont protégés en cas de faillite de la société de gestion. L’Autorité des Marchés Financiers (AMF) assure la régulation de ces investissements.
Il existe deux types de SCPI :
- Les SCPI à capital fixe : si un associé décide de partir, il doit trouver un acheteur pour reprendre ses parts et maintenir le capital.
- Les SCPI à capital variable : si un associé se retire, la SCPI rachète ses parts et les met à disposition de nouveaux souscripteurs.
Investir dans une SCPI avec un contrat d’assurance-vie
Certains contrats d’assurance-vie multisupports permettent d’investir dans des SCPI. Cela permet de compenser la baisse de rendement des fonds en euros, tout en profitant de la fiscalité avantageuse de l’assurance-vie en cas de rachat après 8 ans. De plus, tant que les fonds restent sur le contrat, ils capitalisent sans imposition. Les contrats d’assurance-vie offrent également des avantages en matière de transmission et de succession.
Cependant, investir en SCPI via un contrat d’assurance-vie a quelques inconvénients. Vous êtes limité aux SCPI proposées par le contrat et vous devez prendre en compte les frais annuels, à la fois pour la gestion de la SCPI et du contrat d’assurance-vie.
L’investissement dans une SCPI en direct
Lorsque vous investissez dans une SCPI en direct, vous recevez des revenus locatifs sous forme de dividendes en fonction de votre investissement. Comme tout revenu foncier, ces gains sont soumis à l’impôt sur le revenu et aux prélèvements sociaux. De plus, les parts de SCPI sont assujetties à l’Impôt sur la Fortune Immobilière (IFI) en tant qu’actifs immobiliers.
Lorsque la SCPI vend un bien immobilier ou qu’un associé cède ses parts, les plus-values réalisées sont taxables selon deux régimes principaux :
- Le régime micro-foncier s’applique si l’ensemble de vos revenus fonciers est inférieur à 15 000 € par an et si les biens détenus ne bénéficient pas d’un dispositif fiscal spécifique.
- Le régime réel est obligatoire si vos revenus fonciers dépassent 15 000 € par an.
En conclusion, investir dans des parts de SCPI dans l’immobilier d’entreprise permet de générer un revenu complémentaire qui peut compenser les baisses de revenus à la retraite. Il est important de noter que cet investissement comporte des risques et qu’aucune garantie n’est accordée sur le capital investi.
